Som husejer vil du opleve behovet for at foretage reparationer fra tid til anden. Uanset om du har brug for et nyt tag, vindue eller køkken, er chancerne for, at du finder boliglån praktisk. Uanset hvilket projekt du planlægger at tage på i dit hjem, bliver det sandsynligvis ikke billigt. For eksempel rapporterer Investopedia, at en renovering af badeværelset alene koster mere end $ 23.000 i USA. For at give dig en ny idé er det nationale gennemsnit af et nyt tag $ 7.885, ifølge Home Advisor.
Mens ombygning kan være spændende, skal du ikke skynde dig at ansøge om et lån endnu. Der er fem ting, du skal vide først.
1. Boligforbedringslån er typisk en af to typer lån: boliglån eller et personligt lån.
Et boligforbedringslån giver dig mulighed for at have pengene på forhånd til at købe alt nødvendigt materiale til din reparation eller ombygning. Udtrykket "boligforbedringslån" er ikke et specifikt tilbud, som långivere bruger. Det er bare en generel betegnelse for en af to typer lån: et egenkapitallån eller et usikret personligt lån til et projekt. Forskellige former for finansiering vil være tilgængelige afhængigt af den lånetype, du vælger, og långivere varierer i rentesatser, så det er vigtigt at læse det med småt for hver mulighed og se, hvilken du kvalificerer dig til, og hvilken der bedst passer til dine behov.
- Hjemlån: Dette lån giver dig mulighed for at bruge egenkapitalen i dit hjem som sikkerhed. Du har derefter den kreditlinje, du kan bruge til dine reparationer eller forbedringer. Det er en populær mulighed; mere end 10 millioner mennesker forventes at tegne en egenkapitallinje mellem 2022-2023 og 2022, ifølge en Transunion-rapport. Processen med at opnå denne type boligforbedringslån er typisk mere involveret end et personligt lån. Tidsrammen for godkendelse kan tage kun dage eller op til seks uger. Det afhænger af værdien af dit hjem, og hvor meget egenkapital du har sammen med din økonomiske situation. Da den længste er omkring seks uger, er det ideelt at søge et boliglån mindst et par måneder før du starter dit projekt, på den måde kan du budgettere i overensstemmelse hermed. Du kan spørge din lokale bank, hvis de har et boliglån, eller du kan søge muligheder fra steder som Bank of America, Wells Fargo eller Discover.
- Personligt boliglån: Et personligt lån tilbydes af flere banker, kreditforeninger og online långivere. Normalt vil en låntager have brug for fremragende kredit for at blive overvejet. Imidlertid kan retfærdige til lave kreditresultater stadig blive godkendt afhængigt af din økonomiske situation. Da der er mange långivere, er det ideelt at shoppe rundt. Din lokale bank tilbyder sandsynligvis personlige lån (de fleste gør), eller du kan muligvis finde en långiver online som Discover. Ansøgning om et personligt lån er ligetil; Start alligevel mindst en måned eller to i forvejen, da det kan tage alt fra en dag til et par uger for godkendelse.
2. Overvej nøje størrelsen på det boligforbedringslån, du har brug for, fordi flere penge ikke altid er bedre.
At investere for mange penge i dit boligforbedringsprojekt kan være problematisk af to grunde: du kan låne flere penge, end du kan betale tilbage i tide, og du kan investere for meget i dit hjem. Kontroller først din egenkapital. Hvis du har mindre penge investeret i dit hjem end hvad du skylder, er der en større risiko for misligholdelse af et renoveringslån. For det andet skal du vurdere den værdi, dit projekt vil tilføje til hjemmet. Det er vigtigt kun at låne penge til forbedringer i dit hjem, hvis du øger værdien på dit hjem eller reducerer dine langsigtede omkostninger - på den måde tjener du i det væsentlige dine penge tilbage. For eksempel, hvis du øger værdien, vil du være i stand til at bede om en højere pris, når du sælger.
Når du har besluttet størrelsen på det lån, du har brug for, kan du mødes med forskellige långivere om dette beløb og sammenligne renter. Mange af dem tilbyder muligvis lignende pakker, men til forskellige renter. Nogle gange kan det betale renter at betale lånet hurtigere. Hvis du ved, at du kan betale det før, skal du altid vælge den lavere periode under ansøgningsprocessen for at hjælpe med at få en lavere APR.
3. Overvej din berettigelse til at se, hvilke boligforbedringslån du muligvis er berettiget til.
Før du dykker ned i en ansøgning om enhver form for lån, skal du overveje, hvor kvalificeret du er til boligforbedringslånet. Se godt på din kreditrapport, som du kan finde på Credit Karma-, Credit Sesame-, Transunion- eller Experian-websteder. Er dine kreditkort- og regningsbetalinger til tiden? Hvis ikke, skal du arbejde på det først, fordi det kan være en enorm faktor for, om du er godkendt, og hvilke renter der er tilgængelige for dig. En FICO-kredit score på 620 eller højere er normalt nødvendig for at modtage godkendelse, men nogle låntagere tillader muligvis en score på 580. Jo lavere din kredit score er, jo højere vil din rente være.
Gæld i forhold til indkomst inkluderes i kvalifikationsprocessen. Du kan finde ud af dette ved at dividere summen af din månedlige gæld (dvs. dit pant, billån, personlige lån osv.) Med din månedlige bruttoindkomst. Størstedelen af långivere til boligkapital vil følge Forbrugernes finansielle beskyttelsesbureaus anbefaling om, at en gæld-til-indkomst-forhold ikke bør være højere end 43 procent. Imidlertid giver nogle personlige lån låntagere mulighed for at have en gældsprocent på 50 procent.
4. Vælg et personligt lån frem for et boliglån til hurtigere finansiering.
Hvis du leder efter hurtig godkendelse og finansiering, ville et personligt lån være mere ideelt end et boliglån, da det tager længere tid at blive godkendt. Brug af et personligt lån til boligforbedring fungerer som ethvert andet usikret personligt lån: Din rentesats afhænger af din kredit score, og du har fleksibiliteten og forsikringen om en fast rentesats, så du kan planlægge månedlige betalinger inden for dit budget. Normalt er personlige lån tilgængelige mellem beløbene $ 1.000 og $ 100.000. Fordelene ved et personligt lån inkluderer muligheden for at låne et mindre beløb og ingen stress over egenkapitalen. Ulemperne er kortere tilbagebetalingsmetoder og højere renter. Ifølge Investopedia er den gennemsnitlige årlige procentsats på et personligt lån med 24 måneders løbetid 10,21 procent. Den sats, du betaler, kan variere fra 6 procent til 35 procent, og den afgørende faktor er din kredit score.
5. Overvej alternative muligheder, hvis du ikke er berettiget til andre lån til boligforbedring.
Hvis du leder efter et alternativ til boligforbedring og personlige lån på grund af berettigelse, er der et par andre muligheder. I sidste ende skal det, du vælger, afhænge af hvilken type lån, kreditlinje eller program, der passer bedst til dine behov.
- Kapitalgrundlag: En kredit på hjemmekapitalen giver dig mulighed for at bruge egenkapitalen i dit hjem som sikkerhed. Du kan kun låne så meget som du har brug for, hvilket er en stor fordel. Ifølge Bankrate kan du også fratrække renterne på din egenkapital på din skat, hvis du bruger midlerne til at forbedre dit hjem. Kontakt din skattespecialist for at finde ud af, hvordan du kan kvalificere dig til dette.
- Energieffektivt pantprogram: Med dette Federal Housing Administration (FHA) -program kan husejere finansiere omkostningseffektive energieffektivitetsforbedringer såsom solpanelinstallationer og reparationer af ovnrør. Kontakt en FHA-godkendt långiver til dette program for at lære mere og anvende. Du bliver muligvis nødt til at få en hjemmeenergivurdering, der vil evaluere dit hjem energieffektivitet og afgøre, om du er kvalificeret.
- Cash-out refinansiering: En cash-out refinansiering er som et nyt pant. I stedet for at tegne et pant, erstatter en udbetalingsfinansiering dit oprindelige pant som dit primære pant. Du vil være i stand til at få adgang til din egenkapital for at modtage kontanter ved lukning, som du kan bruge til forbedringer i hjemmet. Dit nye boliglån får en ny betaling, balance, vilkår og rater. I henhold til Lending Tree er satser med refinansiering med udbetalinger typisk lavere end kreditkort til detailforbedringsboliger, almindelige kreditkort og personlige lån.